О капитализации - на примерах

Капитализация расходов - понятие для рядового украинского главбуха еще не совсем привычное. Поэтому, прежде чем приступать к рассмотрению отечественных норм, регулирующих капитализацию, следует остановиться на экономической ее сути и сложившейся международной практике учета.

Что такое капитализация расходов

Предприятия, использующие в своей хозяйственной деятельности заемные средства (получатели банковских и других кредитов, эмитенты облигаций, лица, получающие ценности под долгосрочные ценные бумаги и привлекающие инвестиции), могут не просто списывать расходы по обслуживанию таких займов на стоимость текущего производства, сбыта, административные расходы и т. п., а соотносить их с создаваемой стоимостью (готовой продукцией, объектом капитального строительства, незавершенным производством, предпродажной подготовкой товаров) и включать полностью или частично в себестоимость соответствующих активов. Этот процесс называется капитализацией финансовых расходов и представляет собой наиболее распространенный и хорошо урегулированный вид капитализации.

Капитализация других расходов (не финансовых) осуществляется аналогично. Речь идет о специфических целенаправленных (относящихся к конкретному объекту) или общепроизводственных (экологических, научно-исследовательских, опытно-конструкторских и т. п.) расходах. Однако эта сфера урегулирована меньше.

Основной сферой применения “финансовой” капитализации является строительство, изготовление и монтаж оборудования, разработка (создание) продуктов интеллектуального труда, осуществление других работ, требующих продолжительного времени.

Капитализация финансовых расходов заключается в том, что расходы по займам, непосредственно связанным с приобретением, строительством, производством и т. п. актива, полностью включаются в себестоимость актива, а расходы, непосредственно не связанные с приобретением, строительством и т. п., увеличивают себестоимость актива лишь в части, разрешенной соответствующим общегосударственным, ведомственным или внутрипроизводственным нормативным актом.

Международные стандарты финотчетности включают в расходы по займам не только процентные, но и другие виды расходов, понесенные предприятием в связи с получением заемных средств: проценты по банковским овердрафтам, амортизацию скидок или премий, связанных с займами, амортизацию дополнительных расходов, понесенных в связи с организацией получения кредита, расходы на финансовую аренду, курсовые разницы по займам в инвалюте и т. д.

Международная практика использует два общих алгоритма расчета сумм капитализируемых активов в зависимости от того, как именно привлечены заемные средства.

Алгоритм 1. Средства привлечены специально для приобретения актива

Капитализируемая сумма определяется как фактические расходы, понесенные по займу, за вычетом инвестиционного дохода от временного инвестирования заемных средств:

Кцз = Рцз – ИД,

где Кцз - капитализируемые расходы по займам, непосредственно связанным с данным активом (целевым займам);

Рцз - проценты и другие расходы, понесенные в связи с обслуживанием целевого займа;

ИД - инвестиционный доход от временного инвестирования заемных средств.

Алгоритм 2. Средства привлечены без указания конкретных целей, но использованы на решение задач, связанных с данным активом

Капитализируемая сумма определяется путем применения нормы (ставки) капитализации к расходам на данный актив. Норма (ставка) капитализации (НК) определяется по правилам, установленным международными стандартами бухгалтерского учета*, общегосударственными и ведомственными нормативами, приказом об учетной политике предприятий.

Кнцз = Рка х НК,

где Кнцз - капитализируемые расходы по займам, которые непосредственно не связаны с квалифицируемым активом, то есть привлечены в общих целях (капитализация по нецелевым займам);

Рка - расходы на квалифицируемый актив, которые приблизительно равняются средней (средневзвешенной) стоимости актива в течение периода, включая ранее капитализированные расходы по займам;

НК - норма (ставка) капитализации (%).

Более конкретные правила капитализации определяются приказом об учетной политике предприятия. Предполагается, что заинтересованный пользователь финансовой отчетности предприятия может ознакомиться с этими правилами и при необходимости сделать перерасчет по другим, удобным для него правилам.

Следует отметить, что методика капитализации еще не устоялась. Международные финансовые организации продолжают активно разрабатывать данный вопрос. В частности, в марте этого года правление Международного комитета по стандартам финотчетности (IASB) опубликовало поправки к МСФО 23 “Расходы по займам”, в соответствии с которыми предприятия обязаны капитализировать расходы по займам, непосредственно связанным с приобретением, строительством или изготовлением инвестиционного актива. Эти изменения официально вступят в силу 1 января 2009 года, но применение их разрешено (и даже приветствуется) и с более ранней даты. Возможно, и наши национальные стандарты уже в ближайшее время сделают эту норму обязательной. Пока же предприятия используют капитализацию только в том случае, если сами установят правило об этом в приказе об учетной политике.

Капитализация финансовых расходов по П(С)БУ

Согласно п. 3 П(С)БУ 31 “Финансовые расходы” финансовыми расходами считаются расходы на проценты и другие расходы предприятия, связанные с займами. Под их капитализацией понимается включение финрасходов в себестоимость квалификационного актива, то есть актива, требующего существенного времени для его создания (завершения).

В приказе об учетной политике предприятия подробно расписывается, по каким конкретным методикам будет осуществляться капитализация. При этом совсем не обязательно строго следовать правилам П(С)БУ 31. Можно, например, ориентироваться на международные стандарты, в которых, к слову, более последовательно и понятно излагаются соответствующие разделы.

Согласно П(С)БУ 31 капитализация финансовых расходов начинается при наличии следующих условий:

- существует указание о применении капитализации финрасходов в приказе об учетной политике предприятия (по общему правилу, если такое указание отсутствует, то финрасходы признаются текущими расходами того отчетного периода, в котором они начислены,- см. п. 4 П(С)БУ 31);

- начато выполнение работ по созданию квалификационного актива, включая технические и административные мероприятия, осуществляемые до начала его создания;

- признаны расходы, связанные с созданием квалификационного актива (это происходит, когда произведены капиталовложения в актив, выраженные выплатами денежных средств, передачей активов или принятием на себя обязательств и продолжается необходимая работа по подготовке актива к его предполагаемому технологическому использованию или продаже);

- признаны финансовые расходы, связанные с созданием квалификационного актива (это происходит, когда возникли расходы по займам).

Сумма целевых и нецелевых финансовых расходов, которая в отчетном периоде может быть включена в себестоимость квалификационного актива, не может превышать общей суммы финансовых расходов этого периода.

Примеры квалификационных и неквалификационных активов приводятся в приложении 1 к П(С)БУ 31. В частности, к квалификационным активам могут быть отнесены:

- незавершенное производство продукции с продолжительным (существенным) операционным циклом (например, вино или коньяк, требующие несколько лет (месяцев) технологической выдержки);

- незавершенные капитальные инвестиции (например, строительство зданий и сооружений, изготовление и монтаж оборудования, разработка (создание) программного продукта и т. п. процессы, обладающие признаком значительной продолжительности);

- инвестиционная недвижимость (например, здание, требующее достройки, реконструкции, реставрации и другого улучшения).

Большую часть бухгалтерской работы по учету финансовых расходов занимают расчеты. Проводок же всего четыре:

- Дт 684 “Расчеты по начисленным процентам” - Кт 377 “Расчеты с прочими дебиторами” - начисление процентов за использование заемных средств;

- Дт 377 “Расчеты с прочими дебиторами” - Кт 311 “Текущие счета в национальной валюте” - перечисление процентов;

- Дт 15 “Капитальные инвестиции” - Кт 684 “Расчеты по начисленным процентам” - отнесение расчетной суммы капитализации финансовых расходов на себестоимость квалификационного актива;

- Дт 23 “Производство”, Дт 92 “Административные расходы”, Дт 93 “Расходы на сбыт” и т. п.- Кт 684 “Расчеты по начисленным процентам” - списание на текущие расходы производства, административные расходы, расходы на сбыт и т. п. превышения общей суммы финансовых расходов над суммой их капитализации.

При наличии инвестиционного (реинвестиционного) дохода (например, процентов, полученных за время хранения денежных средств на банковском счете) применяются дополнительно субсчета 373 “Расчеты по начисленным доходам” и 732 “Проценты полученные”. На первом отражаются расчетные операции, на втором фиксируется доход с последующим отнесением его на финансовый результат.

Следует отметить один важный момент. По общему правилу п. 8 П(С)БУ 7 “Основные средства” расходы на уплату процентов за пользование кредитом не включаются в первоначальную стоимость основных средств, приобретенных (созданных) за счет такого кредита. Однако в П(С)БУ 31 установлено специальное правило, разрешающее такое включение, если учетная политика предприятия предусматривает капитализацию финансовых расходов, связанных с созданием квалификационного актива.

Пример 1. Капитализация целевых займов

Предприятие осуществило во II и III кварталах 2007 года следующие капитальные инвестиции (расходы) на создание квалификационного актива:

1 апреля - 138 000 грн;

1 мая - 33 000 грн;

1 июня - 55 000 грн;

1 июля - 11 000 грн;

1 августа - 79 000 грн;

1 сентября - 142 000 грн.

Всего: 458 000 грн.

В предыдущие периоды капитализация расходов на предприятии не производилась.

В течение отчетного периода предприятие имело следующие целевые займы (связанные с данным квалификационным активом):

- кредит на сумму 4000 грн, действующий с декабря 2006 по декабрь 2007 года под 12% годовых;

- кредит на сумму 100 000 грн, полученный 1 мая 2007 года сроком на 6 месяцев под 15% годовых;

- облигации на сумму 200 000 грн, эмитированные 1 сентября 2007 года на срок 3 года под 9% годовых.

Для целевого финансирования не имеет значения размер произведенных за период капитальных инвестиций, если он больше нуля. В каждом квартале стоимость капитализированных финансовых расходов будет равна простой сумме начисляемых за период процентов по всем целевым займам.

Во II квартале:

(4000 х 0,12/12 х 3) + (100 000 х 0,15/12 х 2) = 120 + 2500 = 2620 грн.

В III квартале:

(4000 х 0,12/12 х 3) + (100 000 х 0,15/12 х 3) + (200 000 х 0,09/12 х 1) = 120 + 3750 + 1500 = 5370 грн.

Бухгалтерский учет - см. в таблице 1.

Таблица 1

Пример 2. Капитализация нецелевых займов

Капитальные инвестиции (расходы) предприятия за II и III кварталы 2007 года:

1 мая - 15 000 грн;

1 июня - 45 000 грн;

1 июля - 43 000 грн;

1 августа - 27 000 грн;

1 сентября - 66 000 грн.

Всего: 196 000 грн.

Начало капитализации финансовых расходов в объекты строительства - II квартал 2007 года.

Предприятие имело следующие непогашенные нецелевые заемные обязательства:

- облигации на сумму 400 000 грн, выпущенные в декабре 2006 года со сроком погашения через полтора года под 6% годовых;

- кредит на сумму 50 000 грн, полученный в феврале 2007 года со сроком погашения 30 августа 2007 года под 5% годовых.

Средства получены взаймы с формулировками, прямо не связанными с созданием квалификационного актива, поэтому капитализации подлежит произведение нормы капитализации и средневзвешенных капитальных расходов (инвестиций) на создание квалификационного актива (с учетом расходов на создание такого квалификационного актива на начало отчетного периода, включая ранее капитализированные финансовые расходы).

Норма капитализации финансовых расходов (НК) рассчитывается следующим образом:

                             %% за период по 1-му займу + %% 
                      за период по 2-му займу +...+%% за n-й период 
                                    по n-му займу
                 НК = ----------------------------------------------- =
                              Сумма 1-го займа + Сумма 2-го
                              займа + ... + Сумма n-го займа

Подставляя значения для II квартала, получаем:

                     (400 000 х 0,06/12 х 3) + (50 000 х 0,05 х 3)
                НК = ------------------------------------------------- = 0,03.
                                     400 000 + 50 000

Средневзвешенная стоимость капитальных инвестиций (КИср.вз.) в квартале определяется по формуле:

КИ ср.вз. = КИ0 + Инвестиция 1 х k1/3 + Инвестиция 2 х k2/3 +...+ Инвестиция k х kn/3,

где КИ0 - стоимость капитальных инвестиций в квалификационный актив (активы), осуществленных в прошлых периодах (включая капитализированные финансовые расходы), а k1 ... kn - число месяцев в квартале, в течение которых действовала инвестиция.

Вo II квартале эта сумма равна:

КИ ср.вз. = (15 000 х 2/3) + (45 000 1/3) = 25 000 грн.

Сумма финансовых расходов, которая может быть реально капитализирована во II квартале:

Кнцз = 25 000 х 0,03 = 750 грн.

Общая сумма расходов по займам составляет:

(400 000 х 0,06/12 х 3 + 50 000 х 0,05 х 3) = 13 500 грн.

Таким образом, сумма, подлежащая отнесению на текущие расходы отчетного периода, равна:

13 500 – 750 = 12 750 грн.

По тем же алгоритмам рассчитаем данные для III квартала:

КИ ср.вз. = 60 750** + (43 000 х 3/3) + (27 000 х 2/3) + (66 000 х 1/3) = 143 750 грн.

                      (400 000 х 0,06/12 х 3) + (50 000 х 0,05 х 2)
                НК = ----------------------------------------------- = 0,024 грн.
                                      400 000 + 50 000

Кнцз = 143 750 х 0,024 = 3450 грн.

Общая сумма расходов по нецелевым займам за III квартал:

400 000 х 0,06/12 х 3 + 50 000 х 0,05 х 2 = 11 000 грн.

Следовательно, общая сумма уплаченных в III квартале процентов будет распределена так:

3450 грн - на увеличение стоимости капитализируемого объекта;

11 000 – 3450 = 7550 грн - на текущие расходы деятельности.

Бухгалтерский учет - см. в таблице 2:

Таблица 2

Пример 3. Капитализация финансовых расходов при одновременном использовании целевых и нецелевых займов

Предприятие осуществило во II и III кварталах 2007 года следующие капитальные инвестиции в строительство производственного сооружения:

1 апреля - 70 000 грн;

1 июня - 210 000 грн;

1 июля - 100 000 грн;

1 августа - 75 000 грн;

1 сентября - 54 000 грн.

Всего: 509 000 грн.

В предыдущие отчетные периоды капитализация финансовых расходов в данный объект строительства не производилась.

Предприятие имело в течение II и III кварталов текущего года следующие непогашенные целевые и нецелевые заемные обязательства:

- нецелевой кредит на сумму 150 000 грн, полученный в прошлом году со сроком погашения через два года под 8% годовых;

- целевой кредит на сумму 75 000 грн, полученный 1 мая текущего года со сроком погашения через год под 20% годовых;

- 1 июня текущего года эмитированы целевые облигации на сумму 120 000 грн, сроком на 4 года под 11% годовых.

При одновременном наличии заимствований, связанных с созданием квалификационного актива и не связанных с ним непосредственно, капитализация рассчитывается по правилам п. 8 П(С)БУ 31.

Во II квартале:

Определим общую сумму капитализации процентов, уплаченных в связи с целевыми займами. Она равна фактически признанным в отчетном периоде финансовым расходам, которые связаны или непосредственно обусловлены (вызваны) этим займом:

Кцз = (75 000 х 0,2/12 х 2) + (120 000 х 0,11/12 х 1) = 2500 + 1100 = 3600 грн.

Определим сумму капитализации нецелевых финансовых расходов как произведение нормы капитализации финансовых расходов (без учета непогашенных займов, связанных с созданием квалификационного актива) и средневзвешенных капитальных расходов, непосредственно инвестированных в создаваемый квалификационный актив (за вычетом непогашенных займов, связанных с созданием квалификационного актива):

КИ ср.вз. = (70 000 х 3/3) + (210 000 х 1/3) = 140 000 грн.

                                         (150 000 х 0,08/12 х 3)
                                   НК = ------------------------ = 0,02.
                                               150 000

Кнцз = (140 000 – 90 000***) х 0,02 = 1000 грн.

Общая сумма расходов по нецелевым займам:

150 000 х 0,08/12 х 3 = 3000 грн.

Сумма, подлежащая отнесению на текущие расходы отчетного периода, равна:

3000 – 1000 = 2000 грн.

Путем сложения вышеуказанных величин определяется общая сумма финансовых расходов, которая подлежит включению в себестоимость квалификационного актива:

3600 + 1000 = 4600 грн.

В III квартале:

Кцз = (75 000 х 0,2/12 х 3) + (120 000 х 0,11/12 х 3) = 3750 + 3300 = 7050 грн.

КИ ср.вз. = 284 600**** + (100 000 х 3/3) + (75 000 х 2/3) + (54 000 х 1/3) = 452 600 грн.

                                    (150 000 х 0,08/12 х 3)
                              НК = ------------------------ = 0,02.
                                           150 000

Расчетная сумма финансовых расходов, которые потенциально могут быть капитализированы в III квартале:

Кнцз = (452 600 – 195 000*****) х 0,02 = 5152 грн.

Общая сумма расходов по нецелевым займам:

(150 000 х 0,08/12 х 3) = 3000 грн.

Так как реальная сумма капитализации не может быть больше суммы реально произведенных за период финансовых расходов, то сумма нецелевых финансовых расходов, которые могут быть капитализированы в III квартале, равна 3000 грн.

Бухгалтерский учет - см. в таблице 3.

Таблица 3

Учет реинвестиции заемных средств

Привлеченные заемные средства могут временно инвестироваться до момента их расходования. П(С)БУ 31 требует, чтобы при определении суммы капитализации полученный по таким средствам инвестиционный доход вычитался из суммы понесенных по займам расходов.

Инвестиционный (реинвестиционный) доход уменьшит капитализируемую сумму, включаемую в стоимость капитализируемого объекта.

В бухгалтерском учете это можно отразить проводками:

- Дт 373 “Расчеты по начисленным доходам” - Кт 732 “Проценты полученные” - начислен доход по реинвестированным средствам;

- Дт 311 “Текущие счета в национальной валюте” - Кт 373 “Расчеты по начисленным доходам” - доход от реинвестиций получен на расчетный счет;

- Дт 732 “Проценты полученные” - Кт 684 “Расчеты по начисленным процентам” - доход от реинвестиций учтен в общем балансе выплат и доходов, связанных с использованием заимствованных средств.

Чтобы не нарушать логику Минфина (рекомендации Инструкции о применении Плана счетов бухгалтерского учета активов, капитала, обязательств и хозяйственных операций предприятий и организаций), который не предусматривает проводки между субсчетами 684 “Расчеты по начисленным процентам” и 732 “Проценты полученные”, можно использовать более длинную цепочку проводок с применением счета 95 “Финансовые расходы”:

- Дт 373 “Расчеты по начисленным доходам” - Кт 732 “Проценты полученные” - начислен доход по реинвестированным средствам;

- Дт 311 “Текущие счета в национальной валюте” - Кт 373 “Расчеты по начисленным доходам” - начисленные средства получены на расчетный счет;

- Дт 732 “Проценты полученные” - Кт 791 “Результат основной деятельности” - доход от реинвестиции заемных средств включен в финансовый результат;

- Дт 95 “Финансовые расходы” - Кт 684 “Расчеты по начисленным процентам” - сумма, равная доходу от реинвестиций, учтена как вычитаемое значение из общего баланса расходов и доходов, связанных с использованием заемных средств.

Пример 4. Капитализация займов при реинвестиции заемных средств

Предприятие, воспользовавшись благоприятной конъюнктурой на рынке, разместило полученные заемные средства в краткосрочные ценные бумаги других предприятий.

Всего было получено заемных средств на сумму 380 000 грн.

Из полученных средств в течение отчетного периода было реинвестировано в ценные бумаги 150 000 грн на срок 2 месяца под 3% в месяц.

За пользование заемными средствами предприятие уплатило в данном отчетном периоде проценты по годовой ставке 12% за срок 3 месяца.

Требуется показать влияние полученных от реинвестиции доходов на расчеты и бухгалтерский учет по капитализации расходов.

Уплачены проценты по привлеченным заемным средствам:

380 000 х 0,12/12 х 3 = 11 400 грн.

Доход от временного инвестирования заемных средств:

150 000 х 0,03 х 2 = 9000 грн.

В расчетах по капитализации расходов будет использована результирующая сумма расходов и доходов, связанных с использованием заемных средств:

11 400 – 9000 = 2400 грн.

Бухгалтерский учет - см. в таблице 4.

Таблица 4

Приостановление и окончание процесса капитализации

Согласно П(С)БУ 31 “Финансовые расходы” капитализация финансовых расходов приостанавливается на период, в котором на существенное время остановилось выполнение работ по созданию квалификационного актива. На этот период финансовые расходы, связанные с поддержанием частично завершенных квалификационных активов, признаются финансовыми расходами того отчетного периода, в течение которого они начислены.

Капитализация финансовых расходов прекращается, когда завершается создание квалификационного актива, то есть, когда завершается основная часть действий по подготовке актива к использованию или продаже (типичный производственный или коммерческий технологический цикл объекта), хотя в дальнейшем может еще продолжаться повседневная техническая и административная работа по его поддержанию в актуальном состоянии, документальному оформлению, переделке согласно индивидуальным пожеланиям покупателя и т. д.

Если создание квалификационного актива осуществляется частями, каждая из которых может в отдельности использоваться по целевому назначению, то капитализация расходов по этим частям прекращается в следующем периоде после периода, когда все работы по созданию частей были завершены.

______________

* В МСФО 23 норма (ставка) капитализации определяется как средневзвешенное значение расходов по займам, остающимся непогашенными в течение периода, за исключением заемных средств, полученных специально для приобретения квалифицируемого актива.

** Стоимость капитальных инвестиций в квалификационный актив (активы), осуществленных в прошлых периодах (включая капитализированные финансовые расходы): 15 000 + 45 000 + 750 = 60 750 грн.

*** Вычитаемая стоимость непогашенных займов, непосредственно связанных с созданием квалификационного актива, рассчитана как средневзвешенная за квартал (3 мес.): (75 000 х 2/3) + (120 000 х 1/3) = 90 000 грн.

**** Стоимость капитальных инвестиций в квалификационный актив (активы), осуществленных в прошлых периодах (включая капитализированные финансовые расходы): 70 000 + 210 000 + 3600 + 1000 = 284 600 грн.

***** Вычитаемая стоимость непогашенных займов, непосредственно связанных с созданием квалификационного актива, рассчитана как средневзвешенная за квартал (3 мес.): (75 000 х 3/3) + (120 000 х 3/3) = 195 000 грн.

****** Далее осуществляются расчеты и проводки, аналогичные рассмотренным в предыдущих примерах.

Иван Ешко,
экономист-аналитик еженедельника “Фортекс”

Газета “Фортекс” № 38/2007 (№ 246), от 02.10.2007 г.

Документи що посилаються на цей